Рынки с опасением смотрят на импортные пошлины Трампа

Американские фондовые индексы закрылись в понедельник в «красной зоне» на фоне эпопеи с импортными пошлинами против Китая, Мексики и Канады. Администрация Дональда Трампа в субботу объявила о введении 25% тарифов на товары из Канады и Мексики, а также о 10% из Китая. Импортные тарифы будут распространяться и дальше, планировалось обложить пошлинами товары из ЕС. Мировые рынки негативно отреагировали на эту новость: сразу упали в цене криптовалюты, американский рынок снижался на открытии торгов более чем на 1%, а NASDAQ – почти на 3%.

Однако ближе к середине дня президент Мексики Клаудия Шейнбаум провела переговоры с Трампом, на которых было решено отложить введение пошлин на 1 месяц. А в конце торгового дня похожие переговоры провел премьер-министр Канады Джастин Трюдо, на которых также было решено отложить введение запланированных канадских тарифов как минимум на 30 дней. После того, как стало известно, что тарифы в отношении Мексики отложены, рынки немного отыграли падение, однако не смогли перейти к росту.

Китай пока не общался с Трампом по поводу пошлин, однако грозит ввести ответные пошлины в размере 10–15% на американскую нефть, сельскохозяйственное оборудование, уголь, СПГ и другие товары. Также китайский регулятор заявил, что проведет расследование в отношении Google на предмет предполагаемых нарушений антимонопольного законодательства.

S&P 500 упал на 0,76% до 5 994,6 пункта, технологический Nasdaq Composite – на 1,20% до 19 392 пунктов, а индекс голубых фишек Dow Jones Industrial Average – на 0,28% до 44 422 пунктов.

Сегодня отчитаются Alphabet, Toyota, Merck, PepsiCo, AMD, Amgen, Pfizer и другие.

Из важных макроэкономических данных сегодня будет опубликовано число открытых вакансий на рынке труда JOLTS за декабрь, прогноз – 8,01 млн.

Входящие в состав стратегии «US. Сбалансированная» акции Apple снизились на 3,39%.

Несмотря на то, что тарифы против Канады и Мексики введены не были, акции компаний, чувствительных к такого рода ограничениям, торговались хуже рынка. В частности, просели в цене бумаги логистических компаний таких, как FedEx (-6,62%), Union Pacific (-1,93%) и других. Котировки автопроизводителей также находились под давлением: акции Ford опустились на 1,88%, а General Motors – на 3,15%.

Швейцарский банк UBS сегодня опубликовал результаты за 4К 2024 г., которые превзошли ожидания аналитиков. Чистая прибыль составила $ 770 млн по сравнению с прогнозом в $ 483 млн. Также группа объявила о планах выкупить акции на $ 1 млрд в первой половине 2025 года, а также дополнительно на $ 2 млрд во второй половине этого года.

Европейские рынки начали вторник снижением: STOXX 600 теряет 0,29%. Лидируют в составе индекса бумаги Atos (+9,52%), UBS (+2,71%), Coloplast (+2,65%). Сильнее других снижаются акции Siltronic (-5,35%), Vodafone (-5,34%) и Varta (-4,47%).

Материковый Китай сегодня продолжает праздновать Новый год, торги не проводятся. Японский Nikkei 225 вырос на 0,72%, а Hang Seng – на 2,83%. На гонконгском рынке сильнее остальных росли бумаги Shenzhou International (+8,73%), Li Auto (+8,71%) и SMIC (+8,47%). Сильнее остальных снижались NetEase (-1,06%), ENN Energy (-0,85%) и Galaxy Entertainment (-0,80%).

Российский рынок во вторник открылся ростом. По состоянию на 11:40 МСК, индекс Мосбиржи увеличивается на 0,32% до 2 935,4 пункта. В составе индекса сильнее остальных растут бумаги Селигдара (+2,42%), РУСАЛа (+2,22%) и Ростелекома (+1,44%). Хуже других торгуются обыкновенные акции Мечел (-1,75%), ГК «Позитив» (-1,56%) и Юнипро (-1,02%).

Техническая картина

Индекс Мосбиржи

Индекс Мосбиржи продолжает колебаться в диапазоне 2 890 – 3 000 пунктов. Вчерашняя коррекция не продолжилась, поэтому ждем, что вскоре бенчмарк снова попробует превысить отметку 3 000 п.

S&P 500

Траектория движения американского рынка пока непонятна, вчера он закрылся в середине диапазона 5 890 – 6 100 пунктов. Не исключаем, что в ближайшие торговые сессии бенчмарк продемонстрирует восходящую динамику и подберется к 6 100 п.

Euro STOXX 600

Европейский индекс перешел к умеренной коррекции после бурного роста. Ждем, что локальное нисходящее движение продолжится, и бенчмарк вернется в широкий боковик 496-526 пунктов.