Мировые рынки находятся в ожидании новых триггеров

Во вторник, 13 мая, на рынках наблюдается умеренно негативная динамика. Ключевые индексы либо немного корректируются, либо показывают нейтральную динамику. Мировые рынки практически без перерыва отскакивали последние три недели на фоне ожиданий по деэскалации торговых войн между США и Китаем. Теперь временное взаимное снижение пошлин произошло и рынкам нужны новые поводы для роста. Ближайшим важным событием может стать сегодняшняя публикация данных по инфляции в США – показатель, на который ФРС опирается при принятии решений по ставке.

Основные фондовые индексы США в понедельник показали заметный рост - Dow Jones вырос на 2,81%, S&P 500 - на 3,26%, а технологический Nasdaq Composite прибавил 4,35%. Сегодня фьючерсы на американские индексы умеренно корректируются после вчерашнего ралли. Европейские индексы торгуются практически нейтрально, в то время как на торгах в Гонконге заметна фиксация прибыли после вчерашнего роста Hang Seng, который был максимальным за два месяца.

Сегодня инвесторы будут ждать публикации статистики по инфляции в США за апрель и еженедельных данных от API по запасам сырой нефти в США.

По состоянию на 11:45 МСК индексы Мосбиржи и РТС снижаются на 0,17%. Сводный европейский фондовый индикатор Stoxx 600 подорожал на 0,25%. Китайский CSI 300 вырос на 0,15%, а гонконгский Hang Seng подешевел на 1,87%. Фьючерс на S&P 500 снижается 0,37%, доходность 10-летних казначейских облигаций США уменьшилась на 1 б.п. до 4,45%. Стоимость июльских фьючерсов на нефть Brent повышается на 0,23% до $ 65,1 за баррель.

Вчера в США лидерами роста были крупные технологические компании, которые, как считают участники рынка, в большей степени выигрывают от деэскалации в торговой войне с Китаем: Texas Instruments (+8,71%), Amazon (+8,07%), Tesla (+6,75%), Apple (+6,17%) и ряд прочих.

Акции немецкой химико-фармацевтической Bayer компании раллируют на 9,62% после отчёта за первый квартал, опередившего ожидания аналитиков как по выручке, так и по прибыли.

Немецкая перестраховочная компания Munich Re сообщила о том, что пожары в Калифорнии в начале года стоили ей 800 млн евро, из-за чего прибыль компании за 1-й квартал сократилась на 48% г/г. Акции Munich Re снижаются на 3,44%.

В Гонконге среди лидеров сегодня оказались акции Orient Overseas International (+2,66%), Hansoh Pharmaceutical Group (+1,82%) и Chow Tai Fook Jewellery Group(+1,76%). Хуже рынка торговались акции следующих компаний: Sunny Optical Technology (-7,57%), BYD (-6,98%) и Meituan (-4,98%).

Российский рынок в первой половине торгов во вторник показывает практически нейтральную динамику. Инвесторы находятся в ожидании новостей по возможности переговоров между РФ и Украиной в Стамбуле 15 мая. Напомним, что ранее такой формат переговоров предложил Владимир Путин, а Дональд Трамп поддержал инициативу. В то же время президент Украины сообщил, что собирается вести переговоры только лично с Путиным, что добавляет неопределенности. Вероятно, до появления какой-то конкретики по переговорам российские индексы продолжат показывать нейтральную динамику.

МФО «Займер» сообщила о росте прибыли по МСФО в 1-м квартале почти в два раза г/г до 916 млн руб. Также СД компании рекомендовал выплатить 4,58 руб. на акцию в качестве дивидендов за 1-й квартал, что соответствует 3,0% доходности. Акции «Займера» снижаются на 0,23%.

Энергетическая компания «ТГК-14» по итогам 1-м квартала увеличила прибыль по РСБУ на 46,6% г/г до 588 млн руб. Напомним, что «ТГК-14» выплачивает дивиденды именно исходя из показателей по РСБУ. Акции компании реагируют ростом на 2,46%.

Прочими лидерами роста среди ликвидных компаний являются акции «ИВА» (+4,43%), «Русагро» (+2,97%) и «МКБ» (+1,93%). Хуже рынка торгуются следующие компании: «Ростелеком» а.о. (-2,45%), «СПБ Биржа» (-1,98%) и «Самолёт» (-1,69%).

Инвесторам, интересующимся российским рынком акций, мы по традиции рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».

Техническая картина

Индекс Мосбиржи

С технической точки зрения индекс МосБиржи пытается подняться до границы среднесрочного нисходящего тренда, расположенной чуть ниже отметки в 3 000 пунктов. В то же время в случае коррекции ближайшей сильной поддержкой будет выступать уровень 2 750 пунктов.

S&P 500

S&P 500 продолжил отскок и смог подняться до сопротивления у отметки 5 860 пунктов. В случае его пробоя индексу откроется дорога к историческому максимуму, в то время как поддержкой в сценарии коррекции выступает отметка 5 670 пунктов.

Euro STOXX 600

Европейский STOXX 600, двигаясь практически без коррекций, приближается к очередному сопротивлению у отметки 550 пунктов. В такой ситуации повышается вероятность хотя бы небольшого снижения до поддержки у отметки 536 пунктов.

CSI 300

На дневном графике CSI 300 смог полноценно вернуться в границы среднесрочного боковика. В такой ситуации повышается вероятность роста к верней границы диапазона у отметки 4 000 пунктов.