MADQUANT: Дэй-трединг оставляет без денег 100% трейдеров

Из опыта Бразилии.

Попалась тут занятная статья по сабжу https://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=3423101Если у вас чешутся руки заняться дэй-тредингом (или вы уже им занимаетесь) – имхо стоит прочитать и задуматься.

Анализировались торговые результаты 19646 дэй-трейдеров (или «интрадейщиков»), начавших торговать фьючерсом на бразильский индекс с 2013 по 2015 годы (сложно верится, но в статье утверждается, что третий по ликвидности в мире). Результаты неутешительны (на картинке выше) и гораздо хуже утверждения «95% трейдеров сливает»:

1) вероятность остаться «в плюсе» монотонно падает со временем (см. картинку выше – черная линия до комиссионных, красная – после):

То есть, вспоминая Николая Васильевича:

– Как у вас там дела с этими, как их, ну, дэй-трейдерами?

– Замечательно, как мухи… зарабатывают

2) Из 1168 человек, кто «дожил» до 300 дней дэй-трейдинговой торговли, только 3% (47 человек) оказались в прибыли, только 17 человек (1.4%) зарабатывали больше, чем минимальная зарплата в Бразилии, и только 8 человек (0.7%) зарабатывали в среднем больше кассира в банке. Еще раз вдумайтесь: из 19646 человек, кто начал, по прошествии 300+ торговых дней, только 0.7% смогли достичь уровня дохода кассира в банке (и даже в этом случае их доход, в отличие от кассира, был не фиксированный, а рисковый). Из этих 8-ми только троим удалось заработать доход в 5-6 раз выше, чем у кассира (в районе $300 в день, то есть тоже не золотые горы):

3) Самый имхо интересный результат из статьи: трейдеры не учатся, то есть в единицу времени «умирает» фиксированная доля тех, кто дожил до ее начала, а ожидаемая прибыль участников остается отрицательной. Таким образом, нет признаков накопления опыта и рано или поздно сольются все или почти все. То есть вывод статьи в переводе на русский: 100% дэй-трейдеров сливает, просто некоторые еще не успели слить.

4) Те, кто еще не успел стать трейдерами, учатся: после публикации статьи в прессе рост дэй-трединговой активности в Бразилии по крайней мере существенно замедлился:

Может, и у нас МосБирже надо подобную статистику публиковать? В штатах вот форекс-брокеры обязаны у себя подобные цифры публиковать, так там и доля сливающих приличнее, вроде бы.

Ну, я спать, а вам удачно там завтра поскальпировать сишечку или что вы еще дэй-трейдите.

Чтобы не отставать от моды: подписывайтесь на мой телеграм, инстаграм и прочие фуфлограмы, если они когда-нибудь у меня появятся

Всем профитов!