Доллар отступил от двухлетних максимумов из-за более низкой, чем ожидалось, инфляции

В четверг 14 апреля, пара EUR/USD растет 0,21% после снижения сутра и находится у отметки в 1,0907. Индекс доллара DXY снижается на 0,16% и торгуется у уровня в 99,72.

В четверг доллар потерял позиции по отношению к большинству валют, опустившись с ранее достигнутого двухлетнего пика, поскольку доходности по казначейским облигациям США приостановили свое движение вверх. Это произошло после того, как опубликованные ранее данные по базовой инфляции оказались ниже, чем ожидали инвесторы и аналитики.

Даже японская иена немного восстановила позиции, торгуясь у отметки близкой к 125,3 иен за доллар после достижения 20-летнего минимума в 126,3 иен за доллар, достигнутого ночью, хотя аналитики считают, что японская валюта все же остается под давлением. В то же время опрос Reuters показал, что более трех четвертей японских компаний утверждают, что курс иены снизился настолько, что это наносит ущерб их бизнесу, при этом почти половина компаний ожидает снижения прибыли.

Сегодня в центре внимания будет заседание ЕЦБ, и аналитики ожидают относительно «ястребиных» комментариев и предложений со стороны чиновников ЕЦБ, так что это может оказать некоторую поддержку евро в ближайшей перспективе. Однако все же боевые действия на Украине оказывают серьезное давление на европейскую валюту.

Тем временем доходность 10-летних казначейских облигаций составила 2,6693%. В начале этого месяца она постоянно росла на фоне ожиданий более агрессивного ужесточения мер Федеральной резервной системы для борьбы с инфляцией, и во вторник достигла отметки в 2,836% в преддверии выхода данных по инфляции в США. Двухлетняя доходность также снизилась до 2,3218%.

Также чиновник ФРС Кристофер Уоллер заявил в среду, что центральный банк США должен агрессивно повышать ставки для борьбы с инфляцией, но не настолько резко, чтобы вызвать стресс на рынках, уничтожить рабочие места и подтолкнуть экономику к рецессии.

Другие центральные банки усилили "ястребиный" глобальный настрой на фоне ускорения глобальной. Так в среду Банк Канады и Резервный банк Новой Зеландии повысили ставки на 50 б.п., что стало самым значительным повышением для каждого из них за последние 20 лет.

Что касается макростатистики, то в США стали известны данные по индексу цен производителей за март, который показал рост на 1,4% м/м по сравнению с ростом на 0,9% м/м в предыдущем месяце и прогнозами роста от аналитиков в 1,1% м/м. В годовом выражении производственная инфляция в США ускорилась до 11,2%, что является максимальным темпом с начала мониторинга показателя в январе 1981 года.

В Еврозоне помимо заседания ЕЦБ и выступления главы европейского регулятора Кристин Лагард, важных макроэкономических событий не ожидается.

Сегодня в США станут известны мартовские данные по розничным продажам, индексу цен на экспорт и импорт, также февральские данные по объёмам товарно-материальных запасов. Кроме того, будут опубликованы недельные данные по первичным заявкам на пособие по безработице, а также выйдет большой пул предварительных данных от Мичиганского университета за апрель.

Курс EUR/USD вернулся к уровню выше уровня сопротивления в 1,0900, торгуясь у отметки в 1,0907. Стохастические линии находятся в зоне перепроданности, что указывает на ограниченность снижения по инструменту в краткосрочной перспективе.