Индийские акции могут выиграть от геополитических изменений

Кунал Десаи из GIB Asset Management считает, что Индия может стать ключевым игроком на мировой инвестиционной арене в условиях геополитических изменений, связанных с возвращением Дональда Трампа к власти. По словам портфельного управляющего, геополитическое положение Индии особенно благоприятно в условиях торгового конфликта между США и Китаем, что открывает значительные перспективы для роста индийских компаний.

Избранный президент Дональд Трамп обещает ввести высокие пошлины на китайские товары, что, по мнению аналитиков, может способствовать более активному перемещению производств в Индию. Многие компании уже рассматривают Индию как альтернативу Китаю, чтобы избежать дополнительных пошлин и минимизировать риски.

«Индия — одна из самых привлекательных, светских и масштабируемых инвестиционных возможностей в мире», — заявил Кунал Десаи (Kunal Desai) в интервью CNBC. Он отметил, что экономическая политика страны, включая инициативу премьер-министра Нарендры Моди «Сделано в Индии», способствует развитию производственного сектора и увеличению частных инвестиций.

Одной из наиболее перспективных сфер Десаи назвал производство кабелей, силовых кабелей и проводов, которые используются в инфраструктурных и урбанизационных проектах. По его словам, такие компании не ограничиваются внутренним рынком и активно выходят на экспорт, что усиливает их конкурентоспособность.

Кроме того, растущие трудности для китайских компаний в экспорте открывают возможности для индийских производителей. Многие клиенты стремятся диверсифицировать свои цепочки поставок, добавляя дополнительные источники, что выгодно Индии.

Несмотря на усиление напряженности между США и Китаем, Десаи видит перспективы и для китайских компаний. По его словам, ожидание целевого роста ВВП Китая около 5% к 2025 году, а также меры фискального стимулирования могут оживить внутреннюю экономику.

Компании с сильными брендами, конкурентными преимуществами и высокой прибыльностью, такие как Yum China и JD.com, могут стать бенефициарами восстановления потребительского спроса. Десаи также отмечает, что в ближайшие 18 месяцев китайский рынок может предложить мощные дивиденды, обратный выкуп акций и возврат капитала, что создаёт благоприятные условия для инвесторов.

Индия представляет собой одну из самых перспективных инвестиционных возможностей на фоне глобальных изменений. Её экономическая политика, диверсификация цепочек поставок и инициативы по локализации производства создают уникальные условия для долгосрочного роста.