Российские акции подросли на ослаблении рубля и ожидании заседания ЦБ

В четверг, 5 июня, российские индексы завершили основную сессию разнонаправленно на фоне ослабления рубля, в то время как почти все входящие в них бумаги показали положительную динамику.

Возможно, инвесторы делают ставки на итоги завтрашнего заседания Банка России по ключевой ставке. Большинство аналитиков считают, что ставка будет сохранена на уровне 21% по крайней мере до следующего заседания. Тем не менее, некоторая часть экспертов допускает возможность снижения до 20% или даже до 19%. А глава ВТБ Андрей Костин даже заявлял недавно, что готов держать пари, что будет снижение. Такое решение ЦБ РФ, возможно, дало бы сигнал для роста фондового рынка. Но посмотрим.

Между тем, недельная инфляция в РФ снова немного замедлилась. По данным Росстата, на неделе с 27 мая по 2 июня 2025 г. инфляция составила 0,05% после 0,06% неделей ранее и 0,07% двумя неделями ранее. Годовая инфляция по состоянию на 2 июня замедлилась до 9,66% с 9,78% на 26 мая.

По итогам дня Банк России установил на 30 мая официальный курс доллара 79,1272 (+0,80%), курс евро – 90,6635 (+1,51%), курс юаня – 11,0208 (+1,40%). Котировки золота снижаются на 0,3% до $3363,7 за унцию. Фьючерсы на нефть марки Brent растут на 1,09% до $65,56 за баррель. Металлы дорожают, а серебро обновило 12-летний максимум, поднявшись до $36 за унцию.

На этом фоне, к завершению дневной сессии индекс МосБиржи повысился на 0,70% до уровня 2856,61 пункта, в то время как рассчитываемый в долларах индекс РТС отступил на 0,09% до 1137,28 пунктов.

Большинство индексных бумаг завершили дневную сессию в плюсе. Отрицательную динамку показали только «Норникель» (-0,99%), ММК (-0,70%), и «Интер РАО» (-0,11%). А в лидерах роста оказались «Полюс» (+3,56%), «Хэдхантер» (+3,34%), ЮГК (+2,84%) и «Транснефть» а.п. (+2,73%).

Совет директоров «Ренессанс Страхования» (+0,14%) рекомендовал выплатить в качестве дивидендов за 2024 г. 6,4 руб. на одну акцию, что соответствует доходности в 5,4%. Дата закрытия реестра на получение дивидендов — 15 июля.

По словам замгендиректора КАМАЗа Антона Сарайкина в интервью СМИ, продажи автозавода в сегменте крупнотоннажных грузовиков за 4 месяца 2025 г. снизились г/г на 48%. На этой «оптимистичной» информации акции КАМАЗа выросли на 2,09%.

Fix Price запускает с 5 июня процесс обмена GDR казахстанского холдинга группы Fix Price на обыкновенные акции ПАО «Фикс Прайс». Компания проведет делистинг GDR с Московской биржи и «СПБ Биржи», а по окончании обмена на Московской бирже начнут торговаться акции «Фикс Прайс». В компании ожидают, что это произойдет 6 августа 2025 г. Депозитарные расписки Fix Price в четверг подешевели на 0,33%.

Инвесторам, ориентированным на акции отечественных компаний, мы рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».

Индекс МосБиржи продолжает консолидацию в боковике, границы которого сузились до 2700 пунктов снизу и 2950 пунктов сверху. Определить направление нового тренда все еще затруднительно. Чтобы быть более уверенным, индексу нужно либо подняться выше 3050 пунктов, либо опуститься ниже 2600.

Успешный контакт Трампа и Си оживил фондовый рынок США

В четверг, 5 июня, американские индексы открылись неуверенно. Сезон квартальной отчетности сходит на нет. Инвесторы взвешивают неоднозначные макроэкономические данные. Но вскоре после открытия рынок оживился, едва стали известны подробности состоявшегося телефонного разговора между президентом США Дональдом Трампом и председателем КНР Си Цзиньпином: США и Китай договорились устранить разногласия по поставкам редкоземельных металлов, Си пригласил Трампа посетить с визитом Китай, а он в ответ пригласил его в Вашингтон.

Между тем, торговый дефицит США в апреле сократился в два с лишним раза - до $61,6 млрд, самого низкого уровня с августа 2023 г., по сравнению с $138,3 млрд в марте. Что явно должно было понравиться Трампу. Импорт сократился на 16,3% до $351 млрд, в то время как экспорт вырос на 3% до рекордного уровня в $289,4 млрд.

При этом месячный торговый дефицит с Китаем сократился с $24,2 млрд до $19,7 млрд, а дефицит с ЕС сократился с $48 млрд до $17,9 млрд.

Число первичных заявок на пособие по безработице за неделю, закончившуюся 31 мая, выросло на 8 тыс. до 247 тыс., по сравнению с пересмотренным показателем предыдущей недели в 239 тыс. и вопреки ожиданиям рынка о снижении до 235 тыс. Это самый высокий уровень с первой недели октября 2024 года, что может говорить о ранних признаках смягчения на рынке труда на фоне сохраняющейся экономической неопределенности. Между тем, число повторных заявок немного снизилось до 1904 тыс., по сравнению с пересмотренным показателем в 1907 тыс. и ниже ожиданий в 1910 тыс.

По окончательным данным Министерства труда производительность труда в США в 1 кв. 2025 г. снизилась на 1,5% относительно предыдущих трех месяцев, в то время как стоимость рабочей силы увеличилась на 6,6%. В годовом выражении в 1 кв. 2025 г. рост производительности труда составил 1,3%, а рост стоимости рабочей силы составил 1,9%. Теперь рынок будет ждать ключевого отчета по занятости в эту пятницу, чтобы получить более полное представление о силе рынка труда.

По состоянию на 18:40 МСК индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average прибавляет 0,30% до 42555,82 пункта, индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 повышается на 0,41% до 5995,52 пункта, а индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq 100 растет на 0,72% до уровня 21877,73 пункта.

Лучшую динамику в составе S&P 500 показывают акции Dollar Tree (+9,12%), Norwegian CruiseLine (+6,26%), Micron (+5,16%) и Cooper (+4,67%. Аутсайдерами в начале торгов оказались Brown Forman (-17,97%), LKQ (-3,53%), Tesla (-3,21%) и Constellation Brands (-3,11%).

Procter & Gamble планирует в следующие два года снизить число рабочих мест, не задействованных в производстве, на 7 тыс. Кроме того, руководство компании планирует сокращать портфель продукции P&G, выходя из некоторых категорий и отделяя небольшие бренды на определенных рынках. Акции компании теряют 1,24%.

В системе Nasdaq акции производителя софта для баз данных компании MongoDB взлетели на 15,44% после того, она представила оптимистичный годовой прогноз и сообщила о квартальных результатах выше оценок аналитиков, а также расширила программу обратного выкупа акций.

Акции Apple, которые включены в состав стратегии «US. Сбалансированная», повышаются на 0,74%.