Разрядка напряженности и сильная отчетность способствуют покупкам

В среду, 9 февраля, мировые фондовые рынки настроены на рост, поддерживаемый сильной корпоративной отчетностью. Кроме того, инвесторы готовы поверить в скорое разрешение геополитического кризиса после вояжа президента Франции Эммануэля Макрона в Москву и Киев.

Судя по комментариям политиков в Европе и США, формула выхода сводится к деэскалации на границе с Украиной в обмен на выполнение Киевом Минских соглашений. Это позволило бы выйти из кризиса без потери чьего-либо политического лица и избежать введения новых санкций.

Макроэкономических новостей было немного. Дефицит внешнеторгового баланса США в декабре повысился до $80,7 млрд по сравнению с пересмотренными данными за ноябрь. Месячные объемы экспорта и импорта установили новые рекорды, но импорт вырос сильнее. В целом, за 2021 г. торговый дефицит США увеличился на 27% (г/г) и достиг $859 млрд, что тоже является новым годовым рекордом.

Накануне индексы США завершили торги на положительной территории, прибавив от 0,86% до 1,26%. Основными драйверами движений в акциях остаются корпоративные отчеты. Рынок благожелательно принял квартальную отчетность компаний Harley-Davidson (+15,53%), Amgen (+7,82%), Centene (+6,04%) и DuPont De Nemours (+6,32%), но остался недоволен результатами KKR & Co (-6,16%), Fiserv (-6,00%), Incyte (-4,47%) и Pfizer (-2,84%).

Акции производителя компьютеров и смартфонов Apple, которые входят в состав стратегии «Global. И целого мира мало» (доступна только квалифицированным инвесторам) во вторник прибавили 1,85%.

Биржи АТР в среду были настроены позитивно. Японский Nikkei 225 вырос на 1,08%, корейский KOSPI прибавил 0,81%, китайский CSI 300 поднялся на 0,94%, а гонконгский Hang Seng показал рост на 1,89%.

По состоянию на 11:30 мск Индекс МосБиржи поднимается на 1,23%, а в то время как Индекс РТС прибавляет 1,84%. Европейские индексы растут, сводный континентальный индекс STOXX Europe 600 поднимается на 1,1%. Фьючерс на индекс S&P 500 прибавляет 0,4%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США отступает на 2,5 б. п. и составляет 1,931%. Апрельский фьючерс на нефть марки Brent держится выше $90 за баррель.

«РУСАЛ» и группа EN+ утром представили операционные результаты за IV квартал и весь 2021 г. «РУСАЛ» по итогам года увеличил производство алюминия на 0,2% до 3,76 млн т. Производство в IV квартале выросло на 1% (кв/кв) и составило 953 тыс. т. Выработка электроэнергии на гидроэлектростанциях энергетического сегмента группы EN+ выросла на 12,1% (г/г) до 77,7 млрд кВтч. Акции EN+ прибавляют 0,05%, акции «РУСАЛа» растут на 1,7%.

Среди растущих в среду российских бумаг также можно выделить «Распадскую» (+6,2%), ММК (+4,22%) и TCS Group (+4,19%). Среди немногочисленных акций, теряющих стоимость в среду, замечены «ВСМПО-Ависма» (-1,2%), Petropavlovsk (-0,7%) и Группа ЛСР (-0,7%). На торгах в Гонконге заметный рост показали бумаги Alibaba (+6,83%), NetEase (+4,88%) и Xiaomi (+4,76%). Среди компаний, потерявших капитализацию, присутствуют Sands China (-1,08%), China Overseas (-1,05%) и WuXi Biologics (-1,04%).

Профицит торгового баланса Германии в декабре 2021 сократился до €7 млрд по сравнению с €15,1 млрд годом ранее. Импорт подскочил на 27,8% до €110. Экспорт вырос на 14% до €117 млрд. В целом, за 2021 г. положительное сальдо торгового баланса страны сократилось до €173,3 млрд с €180,4 млрд в 2020 г. евро за тот же период 2020 года, снижаясь пятый год подряд.

В лидерах роста в Европе в среду оказались акции нидерландской платежной системы Adyen (+11,0%) и датского ювелирного дома Pandora (+5,0%). В аутсайдерах дня пребывают бумаги шведского разработчика онлайн-казино Evolution Gaming (-6,8%) и норвежской финансовой корпорации Storebrand (-5,8%).

Инвесторы в основном ждут данных по инфляции в США, которые выйдут в четверг и от которых будут зависеть действия ФРС. В среду объявят о запасах сырой нефти в США. Также станут известны итоги ребалансировки индекса MSCI. Росстат вечером сообщит о динамике розничных продаж и уровне безработицы в декабре, а также опубликует январский индекс потребительских цен.

Техническая картина

Индекс МосБиржи

С технической точки зрения Индекс МосБиржи возвращается к линии нисходящего тренда. Однако этот рост пока мне выглядит надежным. Стохастики уже входят в зону перекупленности, что может говорить о возрастании сопротивления. Для большей уверенности в развороте хотелось бы увидеть индекс выше 3700.

S&P 500

Индекс S&P 500 продолжил консолидироваться ниже линии формирующегося нисходящего тренда. Подъем выше этой линии позволил бы говорить о переломе тенденции.

STOXX Europe 600

STOXX Europe 600 также продолжает консолидацию, и, похоже, она может еще некоторое время продолжиться в диапазоне от 455 до 475 пунктов.

CSI 300

Индекс CSI 300 остается внутри нисходящего канала. Обозначив уровень поддержки в районе 4520, он вновь вернулся к уровню сопротивления, который находится в районе 4660. Стохастический осциллятор развернулся и вышел из зоны перепроданности, свидетельствуя о возможности роста индекса до значения 4700, где проходит линия нисходящего тренда.