Напряженность в Восточной Европе и ожидания монетарного ужесточения давят на рынки

В начале недели на мировых фондовых площадках преобладает негативный настрой. Давление на рынки оказывает новый виток эскалации напряженности вокруг украинского кризиса, вызванный заявлениями США о том, что Россия уже в ближайшие дни может напасть на Украину. Кроме того, на повестке дня остаются ожидания более быстрого, чем предполагалось ранее, ужесточения монетарной политики в Америке, усилившиеся после выхода данных о продолжающемся разгоне инфляции в стране. Так, глава ФРБ Сент-Луиса Джеймс Баллард заявил, что Федрезерв должен начать повышать ставку агрессивными темпами, чтобы в совокупности поднять ее на 100 базисных пунктов уже к середине текущего года. В свою очередь, аналитики Goldman Sachs теперь полагают, что ФРС повысит ключевую ставку семь, а не пять раз в 2022 году. Как результат, инвестбанк понизил прогноз для индекса S&P 500 на конец 2022 года до 4900 пунктов с 5100 пунктов. На этом фоне фондовый рынок США показал заметное снижение в пятницу, в значительном минусе сегодня проходят торги на биржах Азии и Европы.

Темы напряженности в Восточной Европе и монетарного ужесточения в ведущих странах, вероятно, будут оставаться в центре внимания мировых инвесторов на текущей неделе. Сегодня должно состояться внеплановое закрытое заседание Совета управляющих ФРС, а в среду будут опубликованы «минутки» январского заседания американского ЦБ. Все это будет дополнительно нервировать рынки. Из выходящей в предстоящие дни макростатистики наибольший интерес будут представлять данные по ВВП Еврозоны и Японии за IV квартал, розничным продажам, промпроизводству и рынку жилья в США за прошлый месяц, январской инфляции в Китае. Из корпоративных отчетностей выделим квартальные результаты таких компаний, как Applied Materials, Cisco Systems, NVIDIA, Walmart, Deere.

По состоянию на 11:55 мск Индекс МосБиржи торговался в минусе на 3,77%, а долларовый Индекс РТС терял 5,12%. Европейский индекс Euro Stoxx 600 уменьшился на 2,51%. Китайский CSI 300 понизился на 1,08%, тогда как гонконгский Hang Seng просел на 1,41%. Фьючерс на индекс S&P 500 снизился на 0,90%, доходность 10-летних казначейских облигаций США опустилась 1 б. п. до 1,92%. Котировки мартовских фьючерсов на нефть Brent снизились на 0,25% до $94,2 за баррель.

На фоне роста цен на нефть в США в пятницу неплохо смотрелись акции нефтяников. Бумаги Chevron подорожали на 2%, Exxon Mobil – на 2,5%.

Между тем цена акций Apple, входящих в состав стратегии «US. Сбалансированная», понизилась на 2%.

На торгах в Гонконге стоимость акций застройщика Sunac China Holdings упала на 11,8% в связи с тем, что агентство Moody's ухудшило рейтинг компании до В1 с Ва3. Также заметно подешевели бумаги других девелоперов, включая Country Garden Services Holdings (-6,7%) и China Resources Land (-5,9%).

В Европе котировки акций швейцарской химкомпании Clariant обвалились на 15% после того, как компания отложила публикацию финансовых результатов за 2021 год из-за инициированного властями страны расследования в отношении практик составления отчетности в ней. В России в лидерах снижения выступают акции «Сбера» («обычка» -3%, «префы» -2,7%), Группы ПИК (-2,8%), АФК «Система» (-2,5%), «Аэрофлота» (-2,3%), МТС (-1,8%). При этом лучше широкого рынка смотрятся бумаги ММК (+2%), «ФосАгро» (+1,5%), НЛМК (+1,4%).

Техническая картина

Индекс МосБиржи

С технической точки зрения на дневном графике Индекс МосБиржи отразился вниз от 50-дневной скользящей средней и пробил нижнюю границу локального восходящего клина. Ожидаем продолжения снижения с целью в районе 3300 пунктов.

S&P 500

С точки зрения технического анализа на дневном графике S&P 500 вновь завершил неделю ниже уровня 200-дневной скользящей средней на 4452 пунктах. Ближайшая поддержка будет найдена на уровне 4400 пунктов. При благоприятном фоне индекс постарается взять отметку 4452 пункта и подобраться ближе к сопротивлению на 4508 пунктах.

Euro STOXX 600

С точки зрения теханализа на дневном графике индекс STOXX 600 тестирует нижнюю границу локального нисходящего клина. В случае ее пробития снижение продолжится, с ближайшей целью на уровне 4446,5 пункта.

CSI 300

С точки зрения теханализа CSI 300 сформировал нисходящий канал с отсутствием признаков разворота. Поддержка может быть найдена на уровне его нижней границы (4500 пунктов) и отметке 4520 пунктов, однако, при сохранении негативных настроений возможно продолжение коррекции.