Четверг, 12.12.2024
×
90% инвесторов проигрывают в недвижимости / Биржевая среда с Яном Артом

Мировые рынки торгуются без особого энтузиазма

Аа +
- -

Во вторник, 20 июня, энтузиазма у инвесторов немного. В Азии торги завершились преимущественно на отрицательной территории. В соответствии с рыночными ожиданиями, Народный банк Китая понизил однолетнюю и пятилетнюю ставки на 10 б. п. каждую, по факту китайские индексы и гонконгский индекс отреагировали снижением. В Европе динамика индексов скромная и разнонаправленная. Фьючерс на S&P 500 в небольшом минусе. Российский рынок корректируется в пределах 0,5%.

На прошлой неделе индексы S&P 500 и Nasdaq Composite показали лучшую недельную динамику с марта, прибавив 2,6% и 3,2% соответственно. Для S&P 500 это была пятая положительная неделя подряд впервые с ноября 2021 года, а для Nasdaq Composite – и вовсе восьмая положительная неделя подряд впервые с 2019 года. Импульсом для рынка послужило заметное замедление инфляции в мае, а также пауза Федрезерва в цикле повышения ставок. И хотя регулятор повысил прогноз по ставке на конец года до 5,6% годовых, что означает еще два возможных повышения по 25 б. п. до конца года, рынок почему-то не верит в этот сценарий. На текущий момент рынок закладывает финальное повышение ставки в июле, а затем длительную паузу, и ждет перехода к снижению ставки в начале 2024 года. На этой неделе в Конгрессе выступит глава ФРС Джером Пауэлл, он может прояснить позицию и ожидания регулятора. На таком фоне американский рынок на этой короткой для него неделе может взять паузу в росте.

Из макроэкономической статистики сегодня обращаем внимание на публикацию индекса цен производителей в Германии и статистики по рынку недвижимости в США (строительство жилых домов, разрешения на строительство). Далее на текущей неделе Банк Англии примет решение по ставке, а кроме того, выйдут данные по инфляции в Великобритании и предварительные индексы PMI в ведущих странах.

По состоянию на 11:45 мск Индекс МосБиржи корректируется на 0,3% до отметки 2807 пунктов, Индекс РТС аналогично опускается на 0,3% до уровня 1051 пункт. Европейский индекс STOXX 600 снижается на 0,3% и торгуется на отметке 460 пунктов. Гонконгский индекс Hang Seng по итогам торговой сессии закрылся в минусе на 1,4% на отметке 19 629 пунктов. Китайский CSI 300 зафиксировал снижение на 0,2% до отметки 3924 пункта. Фьючерс на S&P 500 в моменте теряет 0,4%.

Народный банк Китая ожидаемо понизил однолетнюю и пятилетнюю ставки на 10 б. п. до 3,55% годовых и 4,20% годовых соответственно. Это является сигналом к тому, что власти хотят поддержать экономический рост и готовы к этому. Последние несколько месяцев в Китае наблюдается помесячная дефляция, это сдерживает внутренний потребительский спрос, и восстанавливается он гораздо медленнее, чем ожидалось ранее. Если несколько месяцев назад ведущие инвестдома весьма оптимистично оценивали перспективы экономики КНР в 2023 году и повышали прогнозы, то теперь все кардинально изменилось. Сегодня финансовый конгломерат Citigroup понизил прогнозы по ВВП Китая на конец года с 6,1% до 5,5%, а HSBC снизил прогноз с 6,3% до 5,3%. Ранее прогнозы также понизили Nomura, Goldman, UBS, BofA, JPMorgan, Barclays.

Китайский фондовый рынок, конечно, реагирует на это негативно. В Гонконге под давлением оказался технологический сектор: компании SMIC (-5,8%), JD Health (-3,7%), Meituan (-3,4%), JD.com (-3,0%), Xiaomi (-2,9%) и другие. Также сложности испытывают девелоперы Country Garden Services (-7,1%), Longfor Properties (-4,9%), China Overseas (-3,5%), которые ждали нового развернутого плана стимулирования сектора, но пока не дождались. На 17,0% обвалились акции фармкомпании WuXi Biologics.

Европейский индекс STOXX 600 демонстрирует на старте торгов небольшое снижение. Национальные индексы – немецкий DAX 30, французский CAC 40 и британский FTSE 100 – торгуются без единой динамики. Из индекса DAX 30 наиболее сильный рост фиксируют акции RWE (+1,2%) и E.ON (+1,2%), но большинство эмитентов – в красной зоне. В аутсайдерах Covestro (-6,5%). В лидерах из индекса FTSE 100 торгуется Spirax-Sarco Engineering (+1,3%), а в аутсайдерах – Ocado (-3,3%).

Российский рынок решил перевести дух на отметке 2800 пунктов по Индексу МосБиржи. Рынок сегодня в первой половине дня консолидируется. Резких колебаний в нефти и валюте не наблюдается. На среднесрочном горизонте мы позитивно оцениваем перспективы рынка, ожидания хороших результатов и дивидендных выплат уже в следующие периоды отчасти служат фактором поддержки.

Сегодня основным ньюсмейкером стал девелопер «Самолет», который объявил о приобретении группы компаний МИЦ, крупного застройщика в московском регионе. Сумма сделки составит более 40 млрд и будет оплачена в несколько траншей. Для этого «Самолет» привлечет банковское финансирование. Акции «Самолета» взлетели на 3,5%.

Также в лидерах роста значатся «ВУШ Холдинг» (+4,2%), «ЭЛ5-Энерго» (+2,9%), «ПИК» (+2,8%), «Мосэнерго» (+2,6%), «Группа ЛСР» (+1,3%). Среди отстающих «Полиметал» (-1,3%), «Лента» (-1,1%), «Аэрофлот» (-1,1%), «Ростелеком» (ао -1,1%), ТГК-1 (-1%). Инвесторам, ориентированным на работу с перспективными, ликвидными и дивидендными отечественными компаниями из первого эшелона, рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».

Техническая картина

Индекс МосБиржи

Индекс продолжает штурмовать максимумы. Поддержкой выступают уровни 2730 пунктов и 2660 пунктов. Текущая техническая картина весьма позитивна и способствует продолжению роста в ближайшей перспективе.

Мировые рынки торгуются без особого энтузиазма

Индекс S&P 500

После пробития сопротивления на уровне 4300 пунктов индекс устремился обновлять годовые максимумы. В целом восходящий тренд, скорее всего, получит продолжение, но не исключаем временной консолидации на фоне растущего спреда между текущим уровнем и SMA 50.

Мировые рынки торгуются без особого энтузиазма

Индекс STOXX 600

От индекса ждем, что он продолжит движение в обозначенном широком диапазоне. Но выход из бокового канала вверх, на наш взгляд, маловероятен.

Мировые рынки торгуются без особого энтузиазма

Индекс CSI 300

Фигура «двойное дно» отработала. Индекс отскочил от поддержки на отметке 3780 пунктов и вырос до отметки 3960 пунктов. Сейчас наблюдаем разворот у верхней границы канала, движение может продлиться до уровня 3850 пунктов. Пока индексу никак не удается сломить нисходящий тренд.

Мировые рынки торгуются без особого энтузиазма

Заметили ошибку? Выделите её и нажмите CTRL+ENTER
все рынки »
- -
80
ПОДПИСАТЬСЯ на канал Finversia YouTube Яндекс.Дзен Telegram

обсуждение

Ваш комментарий
Вы зашли как: Гость. Войти через
Канал Finversia на YouTube

календарь эфиров Finversia-TV »