Золото отступает после скачка на данных по инфляции в США

Цены на золото снижаются, отступая после уверенного роста ранее в ходе сессии, который был вызван более слабыми, чем ожидалось, данными по инфляции в США. Статистика оказала давление на доллар и усилила надежды инвесторов на то, что Федеральная резервная система может не повышать процентные ставки уже в октябре.

На момент подготовки материала спотовые цены на золото снижались на 0,44% до $4 162,20 за унцию, растеряв часть роста после скачка на 0,7% ранее в ходе сессии. С начала сентября металл подешевел на 6,5%.

В то же время фьючерсы на золото в США прибавляли 0,31% до $4 193,10 за унцию, сократив часть ранее достигнутого роста.

Источник: finviz

Согласно опубликованным в среду данным Бюро экономического анализа США, индекс цен расходов на личное потребление (PCE), предпочтительный для ФРС показатель инфляции, вырос в августе на 0,3% после пересмотренного повышения на 0,1% в июле.

В годовом выражении инфляция PCE составила 3,4% после пересмотренного роста на 3,4% месяцем ранее. Базовый индекс PCE, не учитывающий волатильные цены на продукты питания и энергоносители, вырос на 3,0% в годовом выражении, что соответствует пересмотренному июльскому показателю.

После публикации данных доллар продолжил снижаться, оказывая поддержку золоту, поскольку более слабая американская валюта делает металл дешевле для зарубежных покупателей. Индекс доллара, отражающий стоимость американской валюты по отношению к корзине основных мировых валют, теряет 0,10% и находится на уровне 101,28 пункта.

ФРС использует данные PCE для оценки достижения целевого уровня инфляции в 2%. Ранее в этом месяце регулятор повысил ставку до диапазона 3,75%-4,00% и дал сигнал о возможности её дальнейшего повышения в ближайшие месяцы.

Хотя золото традиционно считается инструментом защиты от инфляции, в условиях высоких процентных ставок оно уступает по привлекательности активам, приносящим процентный доход.

Дополнительную поддержку ожиданиям более мягкой политики оказали комментарии главы Федерального резервного банка Нью-Йорка Джона Уильямса. Во вторник он заявил, что для возвращения инфляции к целевому уровню регулятору, вероятно, потребуется лишь ещё одно повышение ставки в этом году, при этом подчеркнув отсутствие срочной необходимости в дальнейших действиях.

Согласно инструменту FedWatch от CME Group, рынок теперь оценивает вероятность повышения ставки ФРС в октябре примерно в 35% против около 45% до публикации данных по инфляции PCE.

Откат цен на золото совпал с возобновлением распродажи американских гособлигаций. После кратковременного снижения в начале дня доходность 10-летних казначейских облигаций США выросла примерно на 2 базисных пункта до 5,272%, оставаясь вблизи максимального уровня почти за два десятилетия, достигнутого ранее на этой неделе. Доходность 30-летних казначейских облигаций в последний раз повышалась на 4 базисных пункта, до 5,629%. Рост доходности облигаций оказывает давление на золото, поскольку активы, приносящие процентный доход, становятся относительно более привлекательными для инвесторов.