Мировые рынки торгуются в умеренном миноре

Во вторник, 12 мая, на мировых фондовых площадках преобладают умеренно негативные настроения. Внимание инвесторов по-прежнему направлено на ситуацию на Ближнем Востоке, которая, судя по всему, окончательно зашла в тупик. Так, Вашингтон и Тегеран продолжают отвергать мирные планы друг друга как неприемлемые и отказываются идти на уступки, а Ормузский пролив по-прежнему остается закрытым для судоходства. При этом президент США Дональд Трамп, по данным СМИ, теряет терпение и склоняется к возобновлению масштабных военных ударов по Исламской Республике. Это грозит новой эскалацией и дальнейшим затягиванием конфликта, с усилением глобальных макроэкономических и инфляционных рисков, что держит рынки в напряжении. При этом сезон корпоративных отчетностей в мире, которые оказывал значительную поддержку акциям в последние недели, вступает в завершающую фазу, и его позитивное влияние будет постепенно ослабевать.

В понедельник основные фондовые индексы США повысились в пределах 0,2%, при этом S&P 500 и Nasdaq сумели обновить исторические максимумы. Сегодня фьючерсы на индексы Штатов в среднем умеренно снижаются. Без единой динамики проходили торги на биржах Азии, с ощутимого понижения началась сессия в Европе. Из региональных экономических новостей отметим данные по апрельской инфляции в Германии, которая, согласно окончательной оценке, ускорилась до 2,9% г/г с 2,8% в марте и стала максимальной с января 2024 г. Тем временем Народный банк КНР предупредил об инфляционных рисках, связанных с повышением мировых цен на нефть и сырьевые товары, и пообещал сохранять «умеренно мягкую» ДКП для поддержки экономического роста.

В течение дня инвесторы будут ждать данных по динамике потребительских цен в США за апрель, которые должные более полно отразить влияние иранской войны и спровоцированного ею скачка цен на энергоносители на инфляционное давление в крупнейшей экономике мира. Согласно консенсус-прогнозу, годовая инфляция в стране в прошлом месяце ускорилась до 3,7% с мартовских 3,3%, а ее базовая компонента − до 2,7% с 2,6%. Кроме того, определенный интерес сегодня будут представлять отчет об исполнении бюджета США за апрель и еженедельные данные по динамике запасов углеводородов в стране по версии API.

По состоянию на 12:15 МСК индексы Мосбиржи и РТС прибавляли по 0,65%. Сводный европейский фондовый индикатор Stoxx 600 просел на 0,72%. Китайский CSI 300 опустился на 0,08%, гонконгский Hang Seng – на 0,21%. Фьючерс на S&P 500 ослаб на 0,41%, доходность 10-летних казначейских облигаций США поднялась на 2 б.п. до 4,43%. Стоимость июльских фьючерсов на нефть Brent выросла на 2,80% до $107,1 за баррель.

В США в понедельник капитализация золотодобывающей компании Barrick Mining подскочила на 9%, поскольку она существенно нарастила выручку и прибыль в 1-м квартале благодаря росту производства и цен на драгметаллы, а также объявила новую программу buyback объемом $3 млрд. Акции чипмейкера Intel выросли на 3,6% на сообщениях о том, что компания достигла предварительного соглашения о производстве микрочипов для Apple. В свою очередь акции Apple, входящие в состав стратегии «US. Сбалансированная», подешевели на 0,2%. Цена акций производителя удобрений Mosaic понизилась на 1,8% из-за чистого убытка в 1-м квартале, связанного с резким ростом стоимости серной кислоты, используемой при производстве фосфатных удобрений.

На торгах в Гонконге лидерами снижения стали акции производителя ПК и ноутбуков Lenovo Group (-3,4%), девелопера Wharf Real Estate (-2,8%), производителя игрушек Pop Mart (-2,7%), производителя оптических компонентов Sunny Optical Technology (-2,6%), страховщика China Life Insurance (-2,6%). В то же время заметно подорожали бумаги производителя изделий из стекла Xinyi Glass (+4,5%), нефтекомпании PetroChina (+4%), производителя солнечных панелей Xinyi Solar (+2,2%).

В Европе стоимость акций немецкой промышленной группы ThyssenKrupp понизилась на 1% в связи с тем, что она нарастила слабее ожиданий скорректированный показатель EBIT во 2-м финквартале, а также ухудшила прогноз по выручке на весь текущий фингод.

Российские фондовые индексы усилили подъем во вторник, продолжая позитивную тенденцию предыдущего дня. Поддержку отечественным акциям продолжают оказывать высокие цены на нефть, а также некоторое ослабление геополитических рисков после того, как празднование Дня Победы прошло без каких-то эксцессов, а президент страны Владимир Путин в ходе своего выступления 9 мая намекнул на близость завершения конфликта на Украине.

Между тем сдерживающими факторами выступают сообщения о подготовке Европой нового пакета антироссийских санкций. Тем временем вице-премьер РФ Александр Новак заявил об ухудшении официальных прогнозов по российской экономике. В частности, прогноз роста ВВП РФ в 2026 г. понижен до 0,4% с 1,3%, по инфляции – повышен до 5,2% с 4%. При этом Новак также отметил необходимость искать баланс между экономическим ростом и инфляцией, а его слова о недопустимости идти к таргету по инфляции «любой ценой», судя по всему, указывают на осознание властями того факта, что жесткая ДКП несет серьезные риски для экономики.

В лидерах подъема к середине дня находились акции «СПБ Биржи» (+3,4%), «М.видео» (+2,3%), «ТГК-1» (+1,8%), «Газпрома» (+1,7%), «ФосАгро» (+1,4%), «Распадской» (+1,2%). В сильном минусе между тем торговались бумаги Банка «Санкт-Петербург» (ао -7,3%) и «Хэдхантер» (-7,2%), по которым прошли дивидендные отсечки.

Техническая картина

Индекс МосБиржи

С точки зрения теханализа на дневном графике индекс МосБиржи отскочил от поддержки 2600 пунктов. Ожидаем продолжения повышения до уровня 2700 пунктов, где, вероятно, будет встречено сопротивление.

S&P 500

На дневном графике S&P 500 консолидируется вблизи недавно установленного исторического максимума. Индекс продолжает оставаться в зоне перекупленности, в связи с чем растет вероятность коррекции к уровню поддержки 7000 пунктов.

Euro STOXX 600

На дневном графике STOXX 600 протестировал нижнюю границу локального восходящего канала, недалеко от которой также проходит 50-дневная скользящая средняя. Если данные линии будут пробиты, целью дальнейшего снижения станет поддержка 585 пунктов.

CSI 300

На дневном графике CSI 300 достиг верхней границы узкого и крутого локального восходящего клина, где встретил сопротивление. Индекс остается заметно перекупленным, ожидаем формирования коррекции к нижней границе фигуры, в район 4850 пунктов, и ее тестирования на предмет пробития.